Tagesarchiv

Im Mai verbesserte sich der MSCI World (EUR) um 2,3 Prozent, während der technologielastige Nasdaq Composite (USD)  noch stärker zulegte und einen Anstieg von 5,8 Prozent verzeichnete. Die Inflation ist noch nicht gebändigt, sodass weitere Zinsanhebungen durch die Zentralbanken möglich sind. In diesem Marktumfeld generierte der an ESG-Kriterien orientierte Prima-Fonds im Berichtsmonat eine positive Wertentwicklung von +4,66 Prozent und liegt seit Jahresbeginn um +8,67 Prozent im Plus. Dr. Henrik Leber, FondsManager des Prima – Global Challenges G EUR DIS (WKN …

Loys AG | Frankfurt am Main, 14.06.2023. Vor genau sechs Monaten hatte ich an dieser Stelle über Japan geschrieben und angeregt, den dortigen Aktienmarkt aufmerksam zu beobachten. Ein halbes Jahr später führt nun der bekannte Nikkei 225 Index die Rangliste der weltweit bekannten Aktienindizes an, wenn man vom Nasdaq Composite mit seinen Zauberaktien Tesla, Nvidia, Apple, Meta, Google und Microsoft absieht.

Mit der Sharpe-Ratio können Berater auf einen Blick erkennen, ob ein Fonds eine überzeugende risikobereinigte Rendite bietet oder nicht. TiAM FundResearch hat mit Hilfe von FVBS professional analysiert, welche Artikel 9-Aktienfonds in den vergangenen 3 Jahren die höchste Sharpe-Ratio erzielt haben.

SJB | Korschenbroich, 13.06.2023. Im Mai setzte eine erhöhte Risikoaversion an den Finanzmärkten ein: Fallende Notierungen für US-Staatsanleihen, ein stärkerer Dollar und mehrheitlich fallende Aktienindizes prägten das Umfeld. Trotz der schwierigen Rahmenbedingungen notierte der Goldpreis über die Berichtsperiode in einer engen Bandbreite um die psychologische wichtige 2.000-USD-Marke und legte weiterhin die Basis für einen nachhaltigen Ausbruch nach oben. In diesem Marktumfeld generierte der Craton Capital Precious Metal Fund (WKN A14S65, ISIN LI0214430949) eine Monatsrendite von -8,48 Prozent und lag damit …

Loys AG | Frankfurt am Main, 30.05.2023. Die gute Entwicklung der bekannten internationalen Aktienindizes scheint ein positives Bild der Wirtschaftsentwicklung anzuzeigen. Bei genauer Betrachtung sind es aber vor allem die großkapitalisierten Aktiengesellschaften, die den Indexkarren nach vorn ziehen. Ein Blick auf die Kursentwicklungen an der Weltleitbörse in den USA belegen das Phänomen, welches vor Jahren unter der Chiffre FAANG bekannt wurde.

Nvidias Börsenwert kletterte erst vor kurzem dank des KI-Booms über die 1-Billion-Dollar-Marke. In welchen Portfolios der US-Wert am höchsten gewichtet ist. Amerikas größtes Halbleiterunternehmen hat als erster Chipproduzent überhaupt die Marktkapitalisierungsmarke von einer Billion US-Dollar überschritten. Ein Meilenstein, den nur eine Handvoll Unternehmen erreicht haben, darunter Apple, Amazon und Microsoft. Die ursprünglich für Grafikkarten entwickelten Nvidia-Technologien haben sich schon seit langem für die Rechenarbeit hinter KI-Anwendungen bewährt.

Im April lag der MSCI World (EUR) mit 0,1 Prozent leicht im Plus, während der technologielastige Nasdaq Composite (USD) unverändert blieb. Die Regionalbankenkrise und eine drohende Rezession beschäftigten weiterhin die Börsen. Die Marktteilnehmer hoffen auf ein früheres Ende der Zinserhöhungen, Spielverderber könnte aber die hartnäckige Inflation sein. In diesem unsicheren Marktumfeld generierte der an ESG-Kriterien orientierte Prima-Fonds im Berichtsmonat eine Wertentwicklung von –2,44 Prozent, liegt aber seit Jahresbeginn um +3,83 Prozent vorn. Dr. Henrik Leber, FondsManager des Prima – Global …

Dass die anhaltend stabile Performance der großen Aktienindizes vor allem von großen Tech-Unternehmen getragen wird, wertet Gabriele Hartmann, Vorständin von Perspektive Asset Management, als Warnsignal für die Märkte. Der Markt preise ein sehr positives Szenario mit besserem Wachstum und geringerer Inflation ein – alles Faktoren, die keinesfalls gesichert seien.

Viele Indizes notieren nahe den Höchstständen – gleichzeitig sind viele Aktien weit von ihren Allzeithochs entfernt. Wie passt das zusammen? Ganz einfach: Viele Indizes werden nur von wenigen Werten mit hohen Indexanteilen oben gehalten. In der Fachsprache heißt das: Die Marktbreite ist gering. Warum das ein Warnsignal ist, erläutere ich im aktuellen Frankfurter Investment Blog.

Im März verzeichnete der MSCI World (EUR) ein Plus von lediglich 0,5 Prozent. Die wirtschaftliche Situation blieb weiterhin sehr angespannt, da Bankenkrisen dies- und jenseits des Atlantiks die Börsen zunächst auf Talfahrt schickten. Positiv hingegen waren die Inflationsentwicklungen: So sank die Inflationsrate in den USA von 7,1% auf 6,5%, im Euroraum von 10,1% auf 9,2%. In diesem volatilen Marktumfeld generierte der an ESG-Kriterien orientierte Prima-Fonds im Berichtsmonat eine Wertentwicklung von +1,96 Prozent und liegt damit seit Jahresbeginn um +6,42 Prozent …

Für aktiv gemanagte Fonds ist schwierig, nach Kosten eine bessere Performance als ihr jeweiliger Marktindex zu erreichen. Über den Anteil erfolgreicher Fonds nach Regionen und Anlagesegmenten informieren drei aktuelle Auswertungen. Der Wettbewerb unter Fonds ist hart. Anleger und unabhängige Finanzvermittler beobachten ständig aktualisierte Fonds-Rankings auf der Suche nach dem Fonds mit der besten Performance. Die Anbieter aktiv gemanagte Fonds stellen Anlegern eine bessere Wertentwicklung als der „Markt“ in Aussicht.

SJB | Korschenbroich, 14.04.2023. Im März steuerte der Goldpreis auf ein neues Allzeithoch zu. Die Türen zu einem kräftigen und nachhaltigen Bullenmarkt stehen weit offen. Wie Rohstoff-Experte Markus Bachmann betont, bleiben die Bewertungen der Minenwerte im historischen Vergleich günstig und weisen auf ein äußerst attraktives Risiko-Rendite-Profil hin. In diesem deutlich verbesserten Marktumfeld generierte der Craton Capital Precious Metal Fund (WKN A14S65, ISIN LI0214430949) eine Monatsrendite von +14,88 Prozent, während die Benchmark sogar um +18,56 Prozent zulegen konnte. FondsManager Markus Bachmann …

SJB | Korschenbroich, 24.03.2023. Die Marktturbulenzen im Zuge der Zwangsübernahme der Credit Suisse durch den Schweizer Konkurrenten UBS sowie eines in kürzester Zeit völlig veränderten Zinsausblicks haben es wieder einmal gezeigt: Investoren, die einen mit Absicherungsstrategien operierenden Aktienfonds in ihren Depots halten, kommen in solchen Extremsituationen besser davon. Zum einen fällt der eigentliche Kursrutsch geringer aus, da im FondsPortfolio gehaltene Put-Optionen die Kursverluste der Aktien teilweise abfedern, zum anderen sorgt die danach verfügbare höhere Ausgangsbasis beim Start einer neuen Aufwärtsbewegung …

SJB | Korschenbroich, 13.03.2023. Im Februar verzeichneten die Aktienmärkte, einschliesslich des Edelmetallsektors, rückläufige Zahlen, da die US-Wirtschaftsdaten Raum für eine weiterhin hawkische Zinspolitik der US-Notenbank liessen. Die Mehrheit der Edelmetallunternehmen vermeldeten Produktionsergebnisse im Rahmen der Markterwartungen. Der Kostendruck hält an; dürfte sich jedoch im Verlaufe des Jahres abschwächen. In diesem Marktumfeld generierte der Craton Capital Precious Metal Fund (WKN A14S65, ISIN LI0214430949) eine Monatsrendite von -14,05 Prozent. FondsManager Markus Bachmann analysiert in seinem Monatsbericht die aktuelle Lage im Edelmetallsektor und bringt …

Peter E. Huber von Taunus Trust erklärt im Citywire Deutschland Interview, wie er auf die aktuelle konjunkturelle Entwicklung blickt und auf welche Indikatoren er besonders achtet. Außerdem erläutert er, wie er seinen Fonds im Moment allokiert und welche Sektoren jetzt wieder besonders interessant werden könnten.