Tagesarchiv

Tim Brünjes, Managing Director bei der Researchplattform Smartkarma, sieht wegen der regulatorischen Veränderungen unter MiFID II einen Paradigmenwechsel beim Research. Bei diesem werde neben den Kosten auch wieder die Qualität intensiver auf den Prüfstand kommen. Smartkarma biete hierbei Lösungen für Analysten und Asset Manager und drängt auf den europäischen Markt. „Research wird nicht mehr verkauft, sondern bedarfsgebunden gekauft, was auch gut für die Branche ist“, so Brünjes im Gespräch mit Citywire Deutschland. Das Kostenthema werde mit MiFID II noch interessanter, …

Fidelity International hat sechs Aktien-Indexfonds aufgelegt, die in mehreren europäischen Ländern verfügbar sind darunter Deutschland und Österreich.Die Palette aus sechs in Irland domizilierten Fonds (Rechtsform: ICAV) deckt die folgenden Regionen ab: USA, Europa, Japan, Pazifikraum (ohne Japan), globale Industrie- sowie Schwellenländer. Verfügbar sind auch währungsabgesicherte Anteilklassen, die Anlegern Flexibilität bei der Steuerung ihres Währungsrisikos bieten.Die ETFs verfügen über eine Gebührenstruktur mit jährlichen laufenden Kosten, die von 0,06% beim Fidelity S&P 500 Fund bis 0,20% beim Fidelity MSCI Emerging Markets Fund reichen.

Die Ombudsstelle für Investmentfonds, Verbraucherschlichtungsstelle in Verbandsträgerschaft des BVI, verzeichnet zum Jahresstart einen leichten Rückgang der Verbraucherbeschwerden und -anfragen in Q1, 2018 von Fondssparern. Nach Angaben der Ombudsstelle wurden im ersten Quartal des aktuellen Jahres 23 Eingänge registriert. Dieser Wert liege in etwa auf dem Niveau des ersten Vorjahresquartals – hier waren es 21 Eingänge.Im Vergleich zum vorangegangenen Quartal (Q4, 2017) habe es hingegen innerhalb der ersten drei Monate in 2018 aber wieder weniger Meldungen durch Fondssparer bei der Ombudsstelle …

Die restriktivere US-Notenbankpolitik, gepaart mit einem eskalierenden Handelskrieg, berge aus Sicht von Peter E. Huber, Vorstand bei Star Capital, kurz- und mittelfristig die Gefahr nachlassender Konjunkturerwartungen und weiterer Börsenkorrekturen.„Wir werden deshalb nicht zu defensiv agieren und stärkere Rückschläge eher antizyklisch zum weiteren Aufbau von Wertpapierpositionen nutzen. Die Zinsen sind weiter viel zu niedrig, sodass sie keine Alternative zu Aktien bieten“, so Huber im Marktkommentar Star Invest.

Die Europäische Wertpapier- und Marktaufsichtsbehörde (ESMA) führt zum Schutz von Kleinanlegern ein Verbot binärer Optionen und Beschränkungen für Differenzgeschäfte (CFD) ein. Vermarktung, Vertrieb und Verkauf binärer Optionen an Privatkunden werden verboten. In Bezug auf CFDs gelten künftig Hebelbeschränkungen, automatische Verlustbegrenzungen, ein Nachschusspflichtverbot, Vermarktungsbeschränkungen und eine verpflichtende Risikowarnung. „In Verbindung mit dem historischen Zinstief stellen diese Produkte ein verlockendes Angebot für Kleinanleger dar, weil sie hohe Renditen versprechen und auf benutzerfreundlichen Online-Plattformen gehandelt werden können. Die Praxis hat jedoch gezeigt, dass …

Thomas Orthen, Fondsmanager des ältesten deutschen Fonds Fondak – A – EUR (67 Jahre Track Record), hat sein Portfolio in den Marktturbulenzen des ersten Quartals nicht wie viele andere Manager defensiver aufgestellt. Die höhere Volatilität böte Chancen, einen Mehrwert für das Portfolio zu generieren. „Unser Ansatz beruht auf der Einzeltitelauswahl und wir haben selektiv Titel aus der Finanzbranche aufgestockt“, so Orthen im Gespräch mit Citywire Deutschland. Ende Februar 2018 sind 17,5% des €2,2 Milliarden schweren Fonds in Titel aus dem …

Das aktuelle ‚Biest‘ des Anleihemarkts sei für Bill Gross, Investment-Legende und Fondsmanager bei Janus Henderson Group, vielmehr ein Bär(-enmarkt), der aufgrund eines längeren säkularen Aufwärtstrends der niedrigeren Inflation und exzessiver Zentralbankpolitik aus seinem Winterschlaf erwacht. Gross erwartet, dass die 10-jährigen Treasuries, die jetzt fast 150 Basispunkte über ihren Tiefständen von 2016 liegen, in 2018 um 3% schwanken dürften.Die drei bis vier geplanten Zinserhöhungen der Fed dürften übertrieben sein.

Die Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (BaFin) übernimmt die Leitlinien der Europäischen Wertpapier- und Marktaufsichtsbehörde (ESMA) hinsichtlich der Produktüberwachung (Product Governance), also der Entwicklung und Vertriebssteuerung von Finanzinstrumenten.Gemäß Artikel 16 Absatz 3 und Artikel 24 Absatz 2 von MiFID II müssen Konzepteure (Manufacturers) und Vertreiber (Distributors) von Finanzinstrumenten ein Produktfreigabeverfahren vorhalten,  um zu verhindern, dass ihre Interessen mit denen ihrer Kunden kollidieren.

Der Vorstand und Co-Leiter des Portfoliomanagements bei StarCapital, Manfred Schlumberger, hält ein Fallen des DAX auf unter 11.000 Punkte nicht für unwahrscheinlich und hat deswegen die Kasseposition seines StarCapital Allocator-Fonds auf über 30% erhöht. Ende Dezember 2017 lag die Kasseposition des Multi-Asset-Fonds noch bei 18,3%. Im Zuge dessen wurde die Aktienquote damals auf rund 70% gesenkt. Eine für den Fonds insgesamt niedrige und unter dem Durchschnitt liegende Quote. Inzwischen wurde die Aktienquote noch weiter gesenkt – auf derzeit 60%. Dabei …

Bei der Anlage des uns anvertrauten Vermögens gibt es eine Vielzahl an augenscheinlich attraktiven Investitionsmöglichkeiten. Der Trick dabei ist, jederzeit zu wissen, welche Möglichkeiten wann gewählt und am vorteilhaftesten eingesetzt werden. Das ist nicht immer einfach. Deshalb ist es wichtig, einen Plan zu haben – einen Ansatz, der die Ziele, die Sie erreichen wollen, unterstützt.Benjamin Graham sagte einmal: “Erfolgreiche Investmentprofis sind diszipliniert und konsequent und denken viel darüber nach, was sie tun und wie sie es tun.

Herzlich laden wir Sie zur neuen Webkonferenz mit CAPITALinside am Donnerstag, den 29.03.2018 um 10:00 Uhr ein. Unser Team gibt Antworten auf spannende Fragen, darunter: Investmentfonds: Wie finden Sie alle interessanten Fonds, die zu Ihnen passen und wie bleiben Sie informiert?Finanznachrichten: Lesen Sie täglich nur das, was Sie wirklich interessiert! Wie passe ich mein Benutzerprofil an und was bewirkt meine tägliche Arbeit mit CAPITALinside?Fondsanalyse: Wie erstelle ich Fondsvergleiche und teile diese mit Kunden oder Kollegen?

Das Münchner Unternehmen WeAdvise startet als B2B Robo-Advisor und bietet eine Online-Vermögensverwaltung als White-Label-Lösung für Finanzdienstleister wie Versicherer oder Vermögensverwalter an. Das Unternehmen wolle eine vollständig auf das Look and Feel des B2B-Kunden anpassbare Robo-Advisory-Technologie anbieten, die den Einsatz eigener Strategien in der Vermögensverwaltung erlaube. Nach eigenen Aussagen konnten in den vergangenen Monaten bereits Lösungen am Markt platziert werden.Außerdem werde derzeit gemeinsam mit Kunden an weiteren Umsetzungen gearbeitet.

Nach Einschätzungen von Didier Saint-Georges, Managing Director und Mitglied des Investmentkomitees beim französischen Asset Manager Carmignac, bestehe das derzeitige Hauptrisiko der Märkte in der Reaktion der Zentralbanken – insbesondere der Fed, falls sie ihre Geldpolitk übermäßig straffen sollte. „Die Märkte setzen im Moment darauf, dass die Zentralbanken weise genug sind, um die realen Zinsen unter Inkaufnahme eines möglichen Hinterherhinkens hinter dem Anstieg der Inflation niedrig oder sogar im negativen Bereich zu belassen, damit bei Anleihen das ‚Kartenhaus‘ nicht zusammenfällt“, erklärt …

Der Asset Manager Franklin Templeton hat den Templeton Korea-Fonds, ehemals verwaltet von Schwellenländer-Experte Mark Mobius, aufgelöst. Das geht aus einer Nachricht an die Investoren hervor. Das Fonds-Volumen sei nicht mehr wirtschaftlich vertretbar gewesen.Der Fonds wurde am 8. Mai 1995 gestartet und wurde seit dem von Mobius verwaltet. Ende Februar dieses Jahres hatte der Fonds noch Assets in Höhe von $32,1 Millionen. Am 24. Mai 2018 soll der Fonds formell geschlossen werden.

Die Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (BaFin) hat eine Warnung gegen die sogenannte Viceroy Research Group ausgesprochen. Grund sei ein Verstoß des Analysehauses gegen § 86 Absatz 1 WpHG. Das Unternehmen habe nach Angaben der BaFin und laut Angaben auf der eigenen Webseite, eine Anlageempfehlung (Verkaufsempfehlung) zur ProSiebenSat.1 Media SE veröffentlicht. Allerdings liege dem Unternehmen hierfür keine Tätigkeitsanzeige nach dem entsprechenden Gesetz vor. “(1) Andere Personen als Wertpapierdienstleistungsunternehmen, Kapitalverwaltungsgesellschaften, EU-Verwaltungsgesellschaften oder Investmentgesellschaften, die in Ausübung ihres Berufes oder im Rahmen ihrer Geschäftstätigkeit …