Tagesarchiv

Ein Drittel von rund 75 deutschen unabhängigen Vermögensverwaltern hat ihre Kosten aufgrund der steigenden Regulierung erhöht. Das ergab eine Umfrage bei der Veranstaltung Citywire Wealth in Mainz. An dieser exklusiven Veranstaltung nehmen rund 75 deutsche unabhängige Vermögensverwalter teil. Dabei gaben 24% der befragten Vermögensverwalter an, wegen MiFID II ihre Kosten um weniger als 0,5% erhöht zu haben. 8% haben ihre Kosten sogar um mehr als 1% erhöht. Um bis zu 1% haben 3% der anwesenden unabhängigen Vermögensverwalter ihre Kosten wegen MiFID II …

Internet-Vermögensberater beraten nicht wirklich. Ihre Konzepte basieren ausschließlich auf dem Verkauf einer kleinen Auswahl an vorgegeben Fonds. Wer als Anleger das Baukastenprinzip der Robo-Portfolios nicht versteht, sollte sich besser an echte, menschliche Berater wenden.Anlegern, die bislang vor allem aufs Sparbuch setzen, nun aber an der Börse durchstarten wollen, stehen etliche Möglichkeiten dafür zur Verfügung. Zum Beispiel die Eröffnung eines Online-Kontos bei einer der zahlreichen Online-Broker. Das geht mittlerweile sehr einfach.

Klassische Risikoprofile werden der Komplexität der Materie meist nicht gerecht. Was Anleger eigentlich unterstützen soll, gerät ihnen so schnell zum Nachteil – verpassen sie doch Chancen durch die strukturbedingten Fehler im System.  Thomas Müller – 37 Jahre, 4.000 Euro Nettoeinkommen im Monat und Vater von zwei Kindern – möchte das Studium seiner Kinder finanzieren, das Haus abzahlen und für das Alter vorsorgen. Das Problem: Herr Müller muss damit rechnen, dass ihn sein Anlageberater unzureichend berät. Das liegt weniger am Berater, …

Die Zahl der digitalen Vermögensverwalter hat sich in den vergangenen Jahren stark vergrößert. Wird sich dieser Trend fortsetzen oder wird sich die Robo-Branche konsolidieren? In den vergangenen Jahren sind Robo- Advisor wie Pilze aus dem Boden gesprossen. Auch dank steigender Aktien-Indizes und damit einhergehend einer vergleichsweise einfachen, kostengünstigen und dennoch erfolgreichen Asset Allokation durch passive Instrumente, boomte das Geschäft mit der Online-Vermögensverwaltung im Jahr 2017. Im laufenden Jahr haben es Robo- Advisor hingegen schon schwerer, ein erfolgreiches Portfolio auf die …

Mit knapp 98.000 Mitarbeitern und einer Bilanzsumme von rund 1,5 Billionen Euro ist sie das größte Kreditinstitut des Landes, steckt aber seit Jahren in der Krise: Ihren Platz an der Spitze der weltweit größten Banken hat die Deutsche Bank längst einbüßen müssen, die Aktie befindet sich auf Talfahrt. Nun hat die Deutsche Bank ihren Plan, eine Digitalbank zu eröffnen, aufgegeben. Wie ein Sprecher der Nachrichtenagentur Reuters am Montag sagte, werde „die Deutsche Privat- und Firmenkundenbank Ende 2018 nicht mit einer …

Der digitale Vermögensverwalter Prospery, von der niederländischen Großbank ABN Amro ins Leben gerufen, sieht sich im Kampf um Assets und Kunden vor allem in Konkurrenz mit klassischen Vermögensverwaltern.„Wir sehen uns vor allem in Konkurrenz zu Vermögensverwaltern – Banken und Privatbanken erhöhen aufgrund des steigenden Kostendrucks die Einstiegsgrenzen für ihre Kunden weiter und schaffen dadurch eine Lücke, die wir mit unserem Angebot schließen möchten“, sagt Dirk-Jan Schuiten, CEO von Prospery, im Gespräch mit Citywire Deutschland.

Der digitale Vermögensverwalter Werthstein senkt seine Gebühren für Anleger. Zu diesem Zweck schafft das Münchner Fintech seine pauschale Vermögensverwaltungsgebühr ab und gesellt sich zu den günstigsten Robo-Advisory-Anbietern am deutschen Markt. Der nächste Robo Advisor passt sein Preismodell an: Bei Werthstein gibt es ab sofort keine pauschale Vermögensverwaltungsgebühr mehr, wie die Online-Seite Robo Advisor Portal berichtet. Stattdessen werde auf Grundlage des Depotwerts eine prozentuale Gebühr für die Dienstleistung erhoben. Mit seinen neuen Gesamtkosten reihe sich der Anfang des Jahres gestartete Online-Vermögensverwalter ein in die Riege …

Die Geschäftsführung der Dr. Kohlhase Vermögensverwaltungsgesellschaft kritisiert die umfänglichen MiFID-II-Richtlinien. Kunden klagten vermehrt über die Formularmenge und die Telefonaufzeichnung. Zudem müssten sie auf einige Dienstleistungen verzichten. „MiFID II ist eine Daueraufgabe und wir stimmen Andreas Grünewald, Vorstand des Verbands Unabhängiger Vermögensverwalter (VuV), zu, dass der Aufwand grotesk ist“, so Detlef Kohlhase im Gespräch mit Citywire Deutschland. Obwohl die MiFID-II-Regularien den Verbraucherschutz stärken sollen, sei die Akzeptanz beim Kunden bisher gering. „Wir hatten über 35 Jahre keine Beschwerden. Vielen müssen wir …

Wie schätzen deutsche Wealth Manager das Wettbewerbspotential von Fintechs ein? Stellt Mifid II Geschäftsmodelle infrage? Und bei welchem Anbieter ist die Stimmung am besten? Diese und weitere Fragen beantwortet der fünfte und letzte Teil unserer Serie zur diesjährigen PWM-Marktstudie der Stephan Unternehmens- und Personalberatung. Lediglich ein Fünftel der deutschen Wealth Manager hält das Wettbewerbspotential von Fintechs und Robo Advisors für groß (14 Prozent) oder sehr groß (7 Prozent). Demgegenüber steht eine deutliche Mehrheit von insgesamt 79 Prozent, die die Chancen …

In der Berichterstattung über den neuen Robo Advisor der Deutschen Bank vergangene Woche deutete “Finanz-Szene.de” wir bereits an, dass das “Robin” getaufte Angebot beim ersten Durchklicken ein wenig an den Münchner Marktführer Scalable Capital erinnert. Wie Sie sich vorstellen können, hat uns die Sache keine Ruhe gelassen. Darum haben wir nach streng wissenschaftlichen Kriterien den ersten “Plagiats-Test” in der Geschichte von “Finanz-Szene.de” durchgeführt. Die sechs Kategorien lauteten “Anlagestrategie”, “Optische Darstellung”, “Slogan”, “Kundenansprache”, “Pricing” und “Promi-Faktor”. Hier sehen Sie, was rausgekommen …

 Aufgrund der steigenden Regulierung durch MiFID II und des steigenden Kostendrucks werde die Konsolidierung der Branche der Vermögensverwalter im Jahr 2018 einsetzen. „Und das ist auch gut so! Die Zeit der Einzelkämpfer wird für die meisten wohl vorbei sein. Eine gewisse Größe ist einfach nötig. Unter MiFID II wird sich die Spreu vom Weizen trennen. Das ist auch wichtig, damit die gesamte Branche in der Öffentlichkeit besseres Ansehen genießt“, sagt Petra Ahrens, Gründerin der Kölner Vermögensverwaltung Maiestas, im Gespräch mit Citywire Deutschland.

Aufgrund der sich nach oben verschiebenden Eintrittsbarrieren, sowie eines steigenden Aufwandes und steigender Kosten zum Erwerb der 32er-Lizenz der BaFin wird sich das Angebot an unabhängigen Vermögensverwaltern verringern. Das ist die Meinung von Hartwig Webersinke, Dekan an der Hochschule Aschaffenburg und ehemals Leiter des Investment-Research der BHF-Bank. „Momentan stellen wir wenig Fluktuation in der Branche fest. Das heißt, dass nur wenige neue Teilnehmer den Markt betreten und wenige Teilnehmer den Markt verlassen oder fusionieren. Unter MiFID II könnte allerdings der Fusionsdruck zunehmen“, …

Die Bafin hat kürzlich klargestellt, dass auch für Robo-Advice-Angebote dieselben aufsichtsrechtlichen Anforderungen einzuhalten sind, wie anlässlich der klassischen, sprich persönlichen Anlageberatung. Rechtsanwalt Philipp Mertens beleuchtet die daraus folgenden Konsequenzen für entsprechende Angebote.Zunehmend verwenden Verbraucher automatisierte Tools, also Werkzeuge, um ihre Finanzen zu verwalten, sich über Produkte zu informieren beziehungsweise verschiedene Angebote zu vergleichen oder gar Produktabschlüsse zu tätigen. Entsprechende Angebote entstehen mittlerweile in allen Bereichen der Bank-, Versicherungs- und Wertpapierdienstleistungen.

Ralf Heim von Fincite und Nicholas Ziegert von W&Z Fintech besprechen für DAS INVESTMENT Grenzen und Visionen der digitalen Vermögensberatung. Robo-Advisor werden jedoch heute den Erwartungen an ihren Namen nicht gerecht. Die sogenannten Robo-Advisor digitalisieren eher den Fondsvertrieb oder bestenfalls die vollstandardisierte Vermögensverwaltung, mit denen Kundengelder über Algorithmen gesteuert angelegt werden. Dies wird auch als „2nd Generation Robo Advice“ bezeichnet. In den meisten Fällen sind dies aufsichtsrechtlich Vermögensveraltungsstrukturen. Eine Beratung, auf dessen Basis der Kunde individuelle Anlageentscheidungen trifft, findet nicht …

Die BaFin veröffentlicht eine Checkliste und einen Beitrag als Hilfestellung für die Vorbereitung eines Antrags auf Erteilung einer Bankerlaubnis nach § 32 des Kreditwesengesetzes. Hierbei wird geklärt, welche Voraussetzungen die Institute erfüllen müssen. Insbesondere Robo-Advisor sollten ihr Beratungsmodell prüfen.„Auch wenn derzeit viele neue Angebote auf den Markt drängen, lohnt es sich daher nicht, um der Schnelligkeit willen einen Robo-Advisor zu lancieren, der (vergeblich) versucht, den Tatbestand der Anlageberatung zu umgehen“, erläutert Pawel Grischuk, BaFin-Referat für operative Verhaltensaufsicht und Anlegerschutzes, in einem Beitrag …