Im Januar herrschte positive Stimmung an den amerikanischen Aktienmärkten. Der US-Dollar zeigte sich sehr fest gegenüber dem Euro, der von 1,12 auf 1,03 gefallen ist. Die amerikanische Wirtschaft präsentiert sich sehr stark, während die europäische und insbesondere die deutsche Wirtschaft schwächelt. In diesem unterstützenden Marktumfeld legte der RB LuxTopic – Flex B EUR (WKN A2P6A3, ISIN LU2185964876) kräftig zu und verzeichnete im Handelsmonat ein Plus von +4,38 Prozent. FondsManager Robert Beer geht in seinem Monatsreport für Januar der Frage nach, was dieser solide Jahresstart bedeutet und berichtet zugleich über die derzeitige Portfolio-Zusammensetzung seines global anlegenden Fonds.
Fondsmanagerupdate RB LuxTopic Flex – Solider Start
Im Januar war die offizielle Amtseinführung von Donald Trump. Bereits seit der Wahl im November herrscht positive Stimmung, vor allem an den amerikanischen Aktienmärkten. Der US Dollar zeigte sich sehr fest gegenüber dem Euro, der von 1,12 auf 1,03 gefallen ist. Die amerikanische Wirtschaft präsentiert sich sehr stark, während die europäische und insbesondere die deutsche Wirtschaft schwächelt. Die überraschende Veröffentlichung des chinesischen deepseek Projekts und auch die massiven Zollandrohungen Trumps gegen Mexiko, Kanada und China haben kleine Schockwellen weltweit ausgelöst.
Diesen Gegebenheiten zum Trotz haben sich Europäische Blue Chips im Januar YTD sehr gut entwickelt:
| EuroStoxx 50 | +8,1% | RB LuxTopic Aktien Europa | +7,88% |
| S&P500 | +2,77% | RB LuxTopic Flex | +4,38% |
| MSCI World | +3,1% | RB LuxTopic Systematic Return | +5,67% |
Wir hatten bereits darauf hingewiesen, dass Europäische Blue Chips sehr gut positioniert sind, sehr gut verdienen und günstig bewertet sind. Daher führen wir uns mit unserem RB LuxTopic Aktien Europa genauso wohl, wie mit unserem internationalen RB LuxTopic Flex. Wichtig ist die Kombination ertragsstarke Blue Chips und aktives Risikomanagement.
RB LuxTopic Flex – Top Performer 2024 und Dezember
Entsprechend unserer Philosophie sind wir im RB LuxTopic Flex über viele verschiedene Branchen und Länder in erstklassigen Blue Chips diversifiziert. Diese breite Diversifikation unterstreicht den langfristigen vermögensverwaltenden Charakter. Auch hier hatte der Fonds mit +4,38% YTD im Januar einen guten Start, vor dem Hintergrund der +2,7% im S&P500 und der Schwäche der großen Technologiewerte. Hier zeigt sich die Stärke einer breiten Diversifikation über Aktien, Branche und Länder ohne Klumpenrisiken.
| Aktien mit der besten und schlechtesten Wertentwicklung im Januar | |||
| Meta Plattforms | 17,70% | FedEx | -5,85% |
| BBVA | 16,90% | Ericsson | -6,69% |
| Alibaba. | 16,57% | Toyota | -7,12% |
| IBM. | 16,31% | UPS | -9,41% |
| UniCredit | 15,30% | Nvidia | -10,58% |
| SiemensEnergie | 14,80% | ElektronicArts | -15,98% |
Wir sind sehr positiv ins neue Jahr 2025 gestartet, sind gut positioniert und freuen uns auf ein ereignisreiches Jahr.
Um es mit Sir John Templeton zu halten:
“Der einzige Investor, der nicht diversifizieren sollte, ist der, der immer 100 % richtig liegt.”
Und insbesondere nach den jüngsten Kursavancen und Entwicklungen auf der politischen Bühne fühlen wir uns mit den beiden RB LuxTopic Strategien für diese Zukunft sehr gut positioniert.
Herzlichst Ihr
Robert Beer
Investmentphilosophie
Der Großteil der aktiv verwalteten Investmentfonds erwirtschaftet langfristig weniger als der Vergleichsindex und der jeweilige ETF. Langfristig mit einem systematischen Konzept mehr Rendite zu erzielen war und ist das Ziel für den LuxTopic – Aktien Europa.
Es wird angestrebt, langfristig ein besseres Rendite-Risiko-Profil als eine reine Aktienanlage zu erwirtschaften.
Um dies zu erreichen, verfolgen wir in unserem Portfolio neben der Konzentration auf europäische Blue-Chip-Aktien zwei wesentliche Anlagegrundsätze: Zum einen die Aktienkomponente und zum anderen das aktive Risikomanagement. Erst das Zusammenwirken beider Komponenten kann in Summe ein besseres Rendite-Risiko-Profil ergeben, als es bei üblichen Aktien-Benchmark-Investments der Fall ist.
