Wir informieren Sie über die Änderung der vertraglichen Bedingungen der folgenden Fonds:
| Fondsname | WKN | ISIN |
|---|---|---|
| SISF Asian Bond Absolute Return A ausschüttend | 989155 | LU0091253459 |
| SISF Asian Bond Absolute Return A thesaurierend | 933352 | LU0106250508 |
| SISF ASIAN BOND ACC C | 933354 | LU0106251068 |
| Schroder ISF Asian Bond Absolute Return SGD Hedged A Acc | A0MV50 | LU0358858032 |
Auf Grund unserer Informationspflicht leiten wir diese Details an die investierten Kunden weiter.Detaillierte Informationen zu diesen Fonds und den anstehenden Änderungen können Sie dem beigefügten dauerhaften Datenträger der Fondsgesellschaft entnehmen. Hierbei handelt es sich um ein Schriftstück der Fondsgesellschaft. Der Inhalt des Dokumentes wird von der FFB nicht geprüft.
Für die Verwahrung und Administration von Anteilen und die Umsetzung von Aufträgen verweisen wir auf unsere allgemeinen Geschäftsbedingungen und unser Preis- und Leistungsverzeichnis.
Freundliche Grüße
Ihre FFB
12. Januar 2018
Sehr geehrte Anteilsinhaberin, sehr geehrter Anteilsinhaber,
Schroder International Selection Fund – Asian Bond Absolute Return
Der Verwaltungsrat des Schroder International Selection Fund (die „Gesellschaft“) hat beschlossen, den Namen, das Anlageziel und die Anlagepolitik des Schroder International Selection Fund – Asian Bond Absolute Return (der „Fonds“) mit Wirkung zum 1. März 2018 (das „Datum des Inkrafttretens“) zu ändern und seine Managementgebühr zu reduzieren.
Namensänderung
Der neue Name des Fonds wird Schroder International Selection Fund – Asian Bond Total Return lauten.
Änderung des Anlageziels und der Anlagepolitik
Die asiatischen Anleihemärkte waren in der Vergangenheit aufgrund ihres historischen niedrigen Marktentwicklungsgrades im Vergleich zu den Anleihemärkten in den USA und in Europa relativ volatil. In den letzten 10 Jahren haben sich die asiatischen Anleihemärkte jedoch weiter entwickelt und sie haben an Tiefe gewonnen, und ihre relative Volatilität hat erheblich nachgelassen. Der Manager ist der Ansicht, dass eine Absolute Return-Strategie, die darauf abzielt, das Kapital über einen Zwölfmonatszeitraum zu erhalten, in der Vergangenheit gut geeignet war, als die relative Volatilität höher war. Eine Total Return-Strategie, die einen längeren Anlagehorizont hat, ist besser für Anleger geeignet, die zukünftig von Gelegenheiten auf den asiatischen Anleihemärkten profitieren wollen. Daher geht der Fonds ab dem Datum des Inkrafttretens von einer Absolute Return-Strategie zu einer Total Return-Strategie über. Darüber hinaus kann der Fonds ab dem Datum des Inkrafttretens in Anleihen aus einer größeren Anzahl asiatischer Länder investieren, da die Definition von Asien für diesen Fonds dahingehend erweitert wird, dass die in der nachstehenden neuen Anlagepolitik aufgeführten westasiatischen Länder einbezogen werden.
Das Anlageziel und die Anlagepolitik des Fonds, die im Verkaufsprospekt der Gesellschaft enthalten sind, werden geändert von:
„Anlageziel
Ziel des Fonds ist eine absolute Rendite aus Kapitalzuwachs und Erträgen durch Anlagen in fest und variabel verzinsliche Wertpapiere von staatlichen, staatsnahen, supranationalen und privaten
Emittenten in Asien (ohne Japan). Absolute Rendite bedeutet, dass der Fonds versucht, über einen Zeitraum von zwölf Monaten unter allen Marktbedingungen eine positive Rendite zu erzielen. Dies kann jedoch nicht garantiert werden. Ihr Kapital ist also einem Risiko ausgesetzt.
Anlagepolitik
Der Fonds investiert mindestens zwei Drittel seines Vermögens in fest und variabel verzinsliche Wertpapiere von staatlichen, staatsnahen, supranationalen und privaten Emittenten in Asien (ohne Japan), Derivate in Bezug auf die vorgenannten Instrumente und Devisen. Da der Fonds nicht an einen Index geknüpft ist, wird er ohne Bezugnahme auf einen Index verwaltet.
Der Fonds kann in der Volksrepublik China über das Renminbi Qualified Foreign Institutional Investor- („RQFII“-) Programme oder an geregelten Märkten investieren. Der Fonds kann bis zu 50 % seines Vermögens in Wertpapiere mit einem Kreditrating ohne Investmentqualität investieren (wobei die Bestimmung für Anleihen mit Rating anhand des Ratings von Standard & Poor’s oder eines vergleichbaren Ratings anderer Kreditratingagenturen oder für Anleihen ohne Rating anhand des implizierten Ratings von Schroders erfolgt). Der Fonds kann auch in Geldmarktinstrumente investieren. Bei der Verfolgung einer absoluten Rendite kann ein erheblicher Teil des Fonds in liquiden Mitteln gehalten werden, die kurzfristige Staatsanleihen von Industrieländern umfassen können.
Der Fonds kann Derivate (einschließlich von Total Return Swaps) long und short einsetzen, um Anlagegewinne zu erzielen, das Risiko zu reduzieren oder den Fonds effizienter zu verwalten. Wenn
der Fonds Total Return Swaps einsetzt, handelt es sich bei den Basiswerten um Instrumente, in die der Fonds gemäß seinem Anlageziel und seiner Anlagepolitik investieren darf. Total Return Swaps können insbesondere eingesetzt werden, um Long- und Short-Engagements in fest und variabel verzinslichen Wertpapieren aufzubauen. Das Bruttoengagement von Total Return Swaps wird 60 % nicht überschreiten und wird voraussichtlich innerhalb der Spanne von 0 % bis 30 % des Nettoinventarwerts bleiben. Unter bestimmten Umständen kann dieser Anteil höher sein.“
zu:
„Anlageziel
Ziel des Fonds sind Kapitalzuwachs und Erträge durch Anlagen in fest- und variabel verzinslichen Wertpapieren von staatlichen, staatsnahen und supranationalen Emittenten sowie Unternehmen in Asien.
Anlagepolitik
Der Fonds investiert mindestens zwei Drittel seines Vermögens in fest- und variabel verzinsliche Wertpapiere, auf diese Wertpapiere bezogene Derivate und Währungen. Die fest- und variabel
verzinslichen Wertpapiere werden von staatlichen, staatsnahen und supranationalen Emittenten sowie Unternehmen in Asien begeben. Für die Zwecke dieses Fonds umfasst Asien die folgenden
westasiatischen Länder: Bahrain, Israel, Libanon, Oman, Katar, Saudi-Arabien, Türkei und die Vereinigten Arabischen Emirate.
Der Fonds ist darauf ausgelegt, an steigenden Märkten zu partizipieren. Gleichzeitig will er Verluste bei sinkenden Märkten durch den Einsatz von Derivaten begrenzen. Die Begrenzung der Verluste kann nicht garantiert werden. Der Fonds darf in der Volksrepublik China über das Renminbi Qualified Foreign Institutional Investor- („RQFII“-) Programm oder an geregelten Märkten investieren. Der Fonds kann bis zu 50 % seines Vermögens in Wertpapiere mit einem Kreditrating ohne Investmentqualität investieren (wobei die Bestimmung für Anleihen mit Rating anhand des Ratings von Standard & Poor’s oder eines vergleichbaren Ratings anderer Kreditratingagenturen oder für Anleihen ohne Rating anhand des implizierten Ratings von Schroders erfolgt). Der Fonds kann (in Ausnahmefällen) 100 % seines Vermögens in Geldmarktinstrumenten oder Barmitteln halten. Der Fonds kann Derivate (einschließlich Total Return Swaps) long und short einsetzen, um Anlagegewinne zu erzielen, das Risiko zu reduzieren oder den Fonds effizienter zu verwalten. Wenn der Fonds Total Return Swaps einsetzt, handelt es sich bei den Basiswerten um Instrumente, in die der Fonds gemäß seinem Anlageziel und seiner Anlagepolitik investieren darf. Total Return Swaps können insbesondere eingesetzt werden, um Long- und Short-Engagements in fest und variabel verzinslichen Wertpapieren aufzubauen. Das Bruttoengagement von Total Return Swaps wird 60 % nicht überschreiten und wird voraussichtlich innerhalb der Spanne von 0 % bis 30 % des Nettoinventarwerts bleiben. Unter bestimmten Umständen kann dieser Anteil höher sein.“ Reduzierung der Managementgebühr Wir freuen uns, Ihnen mitteilen zu können, dass die Managementgebühr des Fonds reduziert wird. Die neuen Gebührensätze sind wie folgt:
Anteilsklassen ,Aktuelle Managementgebühr, Neue Managementgebühr
A-Anteile, 1,25 %, 1,00 %
A1-Anteile, 1,25 % , 1,00 %
B-Anteile, 1,25 % , 1,00 %
C-Anteile, 0,75 %, 0,60 %
D-Anteile, 1,25 % , 1,00 %
Die ISIN-Codes der von den vorgenannten Änderungen betroffenen Anteilsklassen finden Sie im Anhang zu diesem Schreiben. Wir hoffen, dass Sie sich dafür entscheiden werden, nach dem Inkrafttreten dieser Änderungen weiterhin in den Fonds investiert zu bleiben. Falls Sie Ihre Anteile jedoch vor dem Datum des Inkrafttretens zurückgeben möchten oder in einen anderen Teilfonds der Gesellschaft umtauschen möchten, ist dies bis einschließlich zum Handelsschluss am 28. Februar 2018 jederzeit möglich. Schroder Investment Management (Luxembourg) S.A. wird Ihre Rücknahme- oder Umtauschanweisungen gemäß den Bestimmungen des Verkaufsprospekts der Gesellschaft kostenlos ausführen. Allerdings können in einigen Ländern lokale Zahlstellen, Korrespondenzbanken oder vergleichbare Beauftragte unter Umständen Transaktionsgebühren erheben. Bei den örtlichen Beauftragten gelten unter Umständen frühere örtliche Handelsschlusszeiten als oben angegeben. Sie sollten dies daher mit diesen Beauftragten klären, um sicherzustellen, dass Ihre Anträge vor dem Handelsschluss am 28. Februar 2018 bei Schroders in Luxemburg eingehen.
Wenn Sie Fragen haben oder weitere Informationen über Produkte von Schroders wünschen, wenden Sie sich bitte an Ihre lokale Schroders-Niederlassung, Ihren professionellen Berater oder an Schroder Investment Management (Luxembourg) S.A. unter der Telefonnummer (+352) 341 342 212.
Mit freundlichen Grüßen Cord Rodewald
Zeichnungsberechtigter
Alastair Woodward
Zeichnungsberechtigter
Anhang
ISIN-Codes der von den Änderungen betroffenen Anteilsklassen
Anteilsklasse ,Währung der Anteilsklasse, ISIN-Code
A ,Thesaurierend USD , LU0106250508
A1, Thesaurierend USD, LU0133703115
B, Thesaurierend USD, LU0106250763
C, Thesaurierend USD, LU0106251068
I, Thesaurierend USD, LU0134333219
A, Ausschüttend USD, LU0091253459
A1 , Ausschüttend USD, LU0160363239
C, Ausschüttend USD, LU0091253616
D, Ausschüttend USD, LU0417517975
Z , Thesaurierend USD, LU1281941424
Z , Ausschüttend USD, LU1281941697
A1,Thesaurierend EUR, LU0251569942
A1, Ausschüttend EUR, LU0251570361
Z, Thesaurierend EUR, LU1281941770
Z, Ausschüttend EUR, LU1281941853
A, Ausschüttend HKD, LU0532872552
Z , Ausschüttend HKD, LU1281941937
A , Thesaurierend EUR Hedged ,LU0327381843
A1, Thesaurierend EUR Hedged, LU0327382148
C , Thesaurierend EUR Hedged ,LU0327382064
A1 , Ausschüttend EUR Hedged ,LU0327382494
Z , Thesaurierend EUR Hedged, LU1281942075
Z , Ausschüttend EUR Hedged ,LU1281942158
A , Ausschüttend GBP Hedged, LU0242606829
Z , Ausschüttend GBP Hedged ,LU1281942232
A , Thesaurierend SGD Hedged, LU0358858032
Z , Thesaurierend SGD Hedged ,LU1281942315
Zahl- und Informationsstelle für die Bundesrepublik Deutschland UBS Deutschland AG, OpernTurm, Bockenheimer Landstrasse 2-4, D-60306 Frankfurt am Main
Weitere Informationsstelle für die Bundesrepublik Deutschland: Schroder Investment Management GmbH, Taunustor 1, D-60310 Frankfurt am Main Rücknahme- und Umtauschanträge für die Anteile können bei der Zahl- und Informationsstelle für die Bundesrepublik Deutschland eingereicht werden. Sämtliche für einen Anteilinhaber bestimmte Zahlungen, einschließlich der
Rücknahmeerlöse und etwaiger Ausschüttungen sowie sonstiger Zahlungen können auf seinen Wunsch hin über die Zahl- und Informationsstelle für die Bundesrepublik Deutschland geleitet werden. Bei der Zahl- und Informationsstelle für die Bundesrepublik Deutschland und der weiteren Informationsstelle für die Bundesrepublik Deutschland sind der Verkaufsprospekt sowie die wesentlichen Anlegerinformationen für die Teilfonds beziehungsweise Anteilklassen, die Satzung der Investmentgesellschaft sowie die Jahres- und Halbjahresberichte kostenlos in Papierform erhältlich.
